??期权交易的卖方需要交纳保证金，买方不需要缴纳保证金，只需要交纳权利金。期权的买方向卖方支付了一定数额的权利金后，在约定的期限内既可以行权买入或卖出标的资产，也可以放弃行使权利，当买方选择行权时，卖方必须履约。

　　由于期权盈亏的非线性特点，期权与期权之间、期权与期货之间可以构造出非常丰富的组合，其中很多组合具有风险对冲功能，应当享受保证金豁免。采用期权保证金传统模式的交易所，通常都设有一些可享有保证金豁免的固定组合。

　　扩展资料：

　　收取标准为下列两者中较大者：

　　1、期权合约结算价*标的期货合约交易单位+标的期货合约交易保证金—期权合约虚值额的一半

　　2、期权合约结算价*标的期货合约交易单位+标的期货合约交易保证金的一半

　　其中：看涨期权合约虚值额=Max（行权价格-标的期货合约结算价，0）*标的期货合约单位；看跌期权虚值额=Max)标的期货合约结算价-行权价格，0）*标的期货合约交易单位。

　　所以卖方需要向交易所支付保证金，买方不需要缴纳保证金

　　当投资者卖出开仓期权时，作为期权的义务方， 需要承担买入或卖出标的资产的义务，因此必须按照规则缴纳一定数量的保证金，作为其履行期权合约义务的财力担保。

　　而投资者在首次卖出开仓期权合约时需准备的开仓保证金，只用作前端控制，并不实际收取。与此同时，每日日终投资者需要为所持有的未平仓合约缴纳维持保证金。

　　注意：如未能在规定的时间内补交足额的维持保证金，将引发强行平仓。

　　问题一：上证50ETF期权卖方保证金怎么算？

　　在了解了期权保证金的概念之后，大家可能会疑惑：卖方需要缴纳多少钱的保证金呢？在此之前，我们需要首先了解在期权卖方的交易过程中，保证金的计算公式。其中，公式分为“认购期权义务仓开仓保证金”及“认沽期权义务仓开仓保证金”两种。

　　公式1：认购期权义务仓开仓保证金=【合约前结算价+Max(12%×合约标的前收盘价-认购期权虚值，7%×合约标的前收盘价）】×合约单位

　　公式2：认沽期权义务仓开仓保证金=Min【合约前结算价+Max(12%×合约标的前收盘价-认沽期权虚值，7%×行权价格），行权价格】×合约单位

　　上述算法可能在大家眼里会比较复杂，一般来说，上述公式主要是给大家做一个参考，实际交易的过程中，期权平台会给大家直接算出需要缴纳的保证金费用，因此大家不用担心保证金计算方法的问题。

　　问题二：上证50ETF期权卖方保证金一般收取多少？

　　目前期权卖方的保证金费用一张在2000元以上，根据每张合约的价格会有所增长，高价值的合约甚至会在5000元左右，具体需要根据上方公式来进行换算。一般来说，在期权交易过程中做卖方是比买方交易多出一个保证金的费用。同时，交易风险也会比买方更低。